母子公司关系网络影响管理审计内机理

　1 引言

　管理审计作为母公司对子公司的重要管控手段之一，近年来在集团公司中已得 到一定程度应用。但与预期相距甚远，因管理审计不到位使集团公司难以对各子公 司进行有效管控，致使子公司管理问题频发已成为大型集团公司的常态。深究其因， 造成子公司管理失范的一个重要原因就是母公司对子公司的管理审计不到位，很少 基于母子公司关系网络视角来审视管理审计的建构、实施与反馈。如何通过强化母 子公司关系网络治理来提升管理审计能力，改善各子公司的管理效果与效率，成为 履待破解的难题。

　然而，与实践需求不相匹配的是，一方而，理论上在对管理审计的边界、地位与作用进行探讨的基础上，虽然出现了对管理审计的制度情景动因及效果进行研究的趋势,但尚未触及母子公司关系层而;另一方而，关于母子公司关系影响效应的研究，虽关注了母子公司关系对子公司价值、子公司卞导行为与创业等方而的影响,但对管理审计的影响却鲜有论及。换言之，无论是关于管理审计还是母子公司关系问题的研究，均忽略了母子公司关系对管理审计的作用。如此一来直接引致理论上缺少对母子公司关系情境下管理审计建构、实施与反馈等行为的解释。源于上述，本文以宝钢集团母子公司关系网络与管理审计实践为着眼点，试图揭示“母子公司关系网络影响管理审计的内在机理”这一理论问题。

　2 相关文献评述

　自 Ross(1932)正式提出管理审计这一范畴以来，在历经了对管理审计边界、作用等问题的探讨之后，虽然对管理审计的理解仍存分歧(Parker1986;Brender2015), 但在管理审计可以维护股东、债权人等利益相关者权益，以及对管理层具有指导作用这一点上，却达成了共识。随着管理审计实践的发展，理论上在探究管理审计的审计标准、审计过程、审计层次、审计方法等的同时，开始审视管理审计的影响因素(王光远和王克方，1996;Keithetal，2007；Andersonetal，2012)。除却管理审计制度自身及审计人员的胜任特征与行为(Fisc;hbac;herandStefani2007;Danielsenetal，2007;SultanaandZahn，2015)， 被提及较多的就是管理审计的制度环境。研究认为，已有的制度基础、内部权责关系、合法性机制等会对管理审计制度选择和审计强度等产生影响)，进而会影响管理

　审计的有效性。20 世纪 80 年代以来，在公司治理领域与管理审计领域同时出现了围绕管理审计与董事会角色,管理审计与审计委员会关系、管理审计与公司治理等主题的研究，不但丰富了公司治理理论的研究内容，而且推动了管理审计理论的发展。

　然而，虽然认识到了制度环境、公司治理等要素对管理审计的现实影响，但直 接将管理审计置于母子公司关系 J 倩境，以母子公司关系网络为核心范畴进行研究的成果却较为少见。而关于母子公司关系问题的研究，旱期多是从“交易成本、资 源依赖、战略行为”等视角对母子公司关系的形成做出解释。虽说观点各异，但无 疑为打开母子公司关系这一“黑箱”提供了指导。在解释母子公司关系成因的同时， 理论上也对母子公司关系的内在机制进行了探讨。最初关注的是母公司如何控制子 公司，提出了战略与财务控制、文化控制等机制，并探究了各控制机制对子公司绩 效或集团公司内部资源累积的影响。但是，理论创新并未就此比步，越来越多的研 究认识到，母子公司之间的依存与勺_动，不仅存在于母公司和子公司之间，还存在于子公司和子公司之间，如果仅将母子公司关系简单的理解为一对一关系来探讨母 公司与子公司之间的关系，将不利于理论的进一步深化。为此，理论上又开始从网 络化视角对母子公司关系进行探讨，将母子公司关系看成独特的关系网络，并提出 母子公司关系网络这一概念，论释了母子公司关系网络情境下的网络关系强度、网 络中心度等网络结构与行为对子公司卞导行为或创业的影响。深入分析可知，理论 上对母子公司关系内在机制的认知，从最初的母公司对子公司或子公司对母公司影 响的“单边”视角逐渐拓展到将母子公司关系视作一个网络的“网络”视角。然而， 虽然母子公司关系研究的理论日益丰富，但基于母子公司关系视角直接以管理审计 为主题的研究尚未明确提出。

　综上，无论是管理审计理论还是母子公司关系理论，对于母子公司关系网络如何影响管理审计均未论及。而从现实来看，存在于母子公司关系情境下的管理审计必然会受到母子公司这一内在制度情景的影响。因此，本文提出的问题是:母子公司关系网络作用于管理审计的内在机理是什么。

　3 研究设计

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　案例选择及背景介绍

　本文旨在探究母子公司关系网络作用于管理审计的内在机理这一前沿课题，研究中而临着大样本数据难以直接获取，已有理论观点难以直接运用等问题。因此，

　采用了案例研究方法。针对研究内容，借鉴 yin（2009．和王世权等(2012)等的研究， 按照数据的民期性与可得性、典型性等原则，选择了宝钢集团有限公司作为案例。

　宝钢集团的前身是上海宝山钢铁总厂，创建于 1978 年 12 月 23 日，1998 年 11 月， 组建上海宝钢集团公司。2005 年 10 月，更名为宝钢集团有限公司，成为由国有资产监督管理委员会履行出资人职责的国有独资公司。截至 2015 年 3 月，集团公司下辖钢铁企业 6 家子公司，非钢子公司 5 家，共计 11 家子公司，如表 3-1 所示。

　表 3-1 宝钢集团各子公司信息

　 宝钢集团成立至今，一直注重内部管控制度的建设。2009 年 5 月，为防范生产经营环竹的重大风险，母公司对子公司的管控模式由既往的“财务管控型”转变为“战略管控型”，其关键点在于强调了管理审计在母子公司关系中的重要作用。根据管理审计职能定位，宝钢集团设计了“管理决策审计(又叫专项审计)、内部控制审计、管理效率审计、信息系统审计、RE 式评价(Results-orientedE-valuation)” 五类审计内容。其中，管理决策审计是对国家强制性政策、法规与集团公司的重大决策、制度在子公司的执行情况进行评估，以及对子公司特定业务经营活动的经济性、效率性进行评价;内部控制审计是对子公司的内部控制健全性和有效性进行审查和评价;管理效率审计是对宝钢集团及其子公司管理的实际运行的效率和效果等进行诊断和评估;信息系统审计是对信息系统的规划、开发、实施和维护等各环竹进行评价;RE 式评价是以“计划预算管理”等为卞要评价对象，从“策划一方向、效率一速度、结果一价值”三个维度评价各项管理活动。具体如图 3-1 所示。

　图 1 宝钢集团管理审计职能定位

　为了实现“审计项日的统一评估”及“审计信息的集中共享”，宝钢集团设计了以项日为载体，由母公司审计部和各子公司审计部门共同完成审计任务的管理审计信息系统平台(BAMS)。BAMS 由审计信息管理子系统、计算机辅助审计子系统及联网审计子系统构成，覆盖各子公司。通过 BAMS 平台，推动了包括管理审计成果在内的资源共享，进一步扩大了审计成果的应用范围，如图 3-2 所示。

　宝钢集团管理审计实施儿年来，发现各类管理问题、提出管理建议近 500 条， 大大提高了宝钢集团的经济效益。上述管理审计制度不但在实践中取得了良好效果， 而且还得到了业内专家的认可。2011 年，在由中国钢铁上业协会举办的冶金企业管理现代化创新成果奖评选中荣获了一等奖。正是因为宝钢集团的不断创新，使其成 为中国现代化程度最高、最具竞争力的钢铁集团公司。

　 图 3-2 BAMS 平台

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　资料搜集

　为提高理论效度，本文采取多种方式搜集所需资料。

　一是公开渠道。主要包括公司年报、内部期刊、内部规章制度与官’方网站等。为了使资料符合研究主题，对包含宝钢集团及其子公司名称的信息进行了全而检索， 最终精选了相关素材:包括 52 篇媒体报道;宝钢股份年报(2014 年为季报和半年报) (2000-2014 年)共 17 份、八钢股份年报(2014 年为季报和半年报)(2008-2014 年)共9 份;宝钢集团公开出版的电子刊物《宝钢指南》(2010-2014 年)共 5 期、《宝钢年度报告》(2003-2007 年)共 5 份、《宝钢社会责任报告》(2008-2013 年)共 6 期与 《宝钢经济与管理》(2010-2013 年)共 20 期;宝钢集团有限公司与各子公司网站、欧浦钢网等网站共计 26 个。

　二是深度访谈。本文通过“访谈的多样性”减少访谈的主观误差(Milleretal.，1997)，以便产生能够反映客观现实，具有可验证性的理论。为保证访谈对象能囊括掌握第一手信息的人员，采用了“滚雪球式抽样”，以最初能够联系到的访谈对象为切入点，由其依次推荐相关负责人。实施中，采取半结构化访谈方式对宝钢集团有关领导、职能部门负责人和子公司负责人及行业内专家进行了 46 人次(其中电话访谈 12 人次)正式或非正式访谈。为使数据信息聚焦，访谈依据访谈提纲进行，并对所有访谈都进行了文字记录或录音，且保证在访谈后的 12 小时内对访谈记录进行整理、审核、校对。为保证所搜集的信息充分和准确，当不同被访者之间信息出现不一致时，通过电话咨询来对信息予以求证。

　三是问卷调查。对于那些用语言难以描述的事项，通过设计问卷，以邮件方式调查。本文向宝钢集团经济管理研究院等相关部门发放了“宝钢集团各子公司关系统计表”和“2010-2014 年各子公司管理效率评价均值统计表”。针对反馈表中与公开资料不完全相符的内容，再次发送邮件予以确认，直至获得确切信息为止。

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　数据分析

　与典型的归纳式研究一样，本文将遵循 Eisenhardt(1989),Yin(2009)等所描述的案例研究方法与程序，依据数据资料，撰写个案的发展历程，归纳并形成理论命题。数据分析分为三个步骤: 首先，数据资料归类与编码。为便于数据的深入挖掘，关于母子公司关系网络 的素材，借鉴王世权等(2012)的研究，将母子公司关系网络解构为子公司个体网络、组织间网络(母子公司以及子公司之间)与母公司对子公司控制三个层而;关于管理审计的素材，将审计环境限定为集团公司，根据 Knec;helandWillekens(2006)等的研究，将管理审计过程划分为建构、实施与反馈三个阶段。其中，管理审计建构指管

　理审计模式设计等，是公司管理审计从无到有或从一种模式向另一种模式转换的过程;管理审计实施是指构建出来的管理审计制度在公司中的具体应用;管理审计反馈则指审计中发现的问题或可推广的经验在不同公司间推广的过程。在此之上，将所搜集到的数据分别归类，并以句子作为分析单元对资料进行概览，据此进行数据编码。为保证研究效度，事先对编码参与者进行了培训和预编码，并要求编码过程严格按照程序进行。

　其次，构念提炼。依据编码数据，按照 GlaserandStrauss(1967)所论及的扎根理论的逻辑，分别就“母子公司关系网络”和“管理审计”两个范畴进行构念提炼， 并运用 Holsti(1969)的一致性百分比公式计算每个构念的信度水平。按照上述，提炼了“网络中心度，、“连锁董事，、“共益性结构洞”和“依赖非对称性”4 个与母子公司关系网络有关的构念，以及“管理效率评价”、“审计信息获取”、“审 计自我整改”3 个和管理审计有关的构念。

　最后，理论命题形成。在对上述构念认知的基础上，根据确定的卞题，由每个 作者各负责一部分深入研究，利用研究中形成的构念和主题，初步勾勒各构念间的 关系。然后，将作者们各自负责的部分集中起来，就所建构的构念间关系进行研讨， 当出现分歧时，回到案例原始资料中去重新论证。通过理论和数据之间的反复验证 逐渐强化对构念的认知，明确构念间的关系，进而提炼出深层的理论观点(Eisenhardt，1989)。同时，还在数据、文献和理论之间循环往复，直到理论和数 据之间达到高度匹配。

　4 案例剖析

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　子公司个体网络层面: : 网络中心度对管理审计的影响

　在母子公司关系网络内，子公司的网络中心度系焦点子公司与其它子公司的网络联结情况。研究表明，具有较高网络中心度的子公司，可以促进个体之间信任的产生，有利于简化子公司搜寻程序与降低交易成本，寻找机会和得到所需资源促进完整信息和隐性知识的传递，进而有助于从其所嵌入的网络中获得信息优势，表现在集团公司内的管理审计中就是有利于子公司审计信息的获取。宝钢自 2009 年正式实施全新的管理审计制度以来，接受审计已成为一个常态。实施当年，同步开展了废弃物管理专项审计、能源管理审计等 57 个项日，提出管理建议 709 项。子公司接受审计的频度大大增加，有些子公司儿乎每个月都接受一个以上的审计项日。管理

　审计实施中，主要通过 RE 式评价来反映被审单位经营管理的策划、效率和结果，评价值越大说明被审单位的管理效率越高。据受访者所述，“对在集团公司中处于重要地位的子公司，效率评价值也相对较好„„”。上述受访者的陈述在一定程度上显示，子公司在母子公司关系网络中的位置会影响到母公司基于管理审计对子公司管理效率评价的结果(以下简称子公司管理效率评价结果)，调研数据也对此作了佐证。表 4-1 列示了宝钢集团 2010-2014 年五个会计期间内，各子公司的网络中心度和子公司管理效率评价等级的平均值，显示具有较高网络中心度的子公司的管理审计效率评价一般相对较好。

　表 4-1 宝钢集团子公司网络中心度及其管理效率评价结果

　深究其因，一方而，宝钢集团的子公司管理效率评价是基于利益导向的，其利益导向内生于母子公司关系网络中的相互依赖性，形成资源的相互依赖后，就会增加交换双方的信任度，更利于双向信息交换(Ring, 1996)。为此，具有重要地位的子公司通常能得到更多有关母公司管理审计上作重点的消息，接受审计的态度也很好，实施管理审计往往也更为顺畅;另一方而，处于网络中心位置的子公司更容易获得其他子公司的审计信息，据此改善自身的管理效率。两者的综合作用，使得审计实施能够获得相对较高的评价。由此提出命题 1: 命题 1:外部环境条件一定下，母子公司关系网络内，网络中心度较高的子公司在管理审计实施中得到的管理效率评价也较高。

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　组织间网络层而: : 共益性结构洞与依赖非对称对管理审计的影响

　母公司对各子公司实施管理审计的关键在于审计信息的获取。为了对子公司管理效率予以客观、真实的评价，母公司会从多种渠道获得某一子公司的管理审计信息。调研也证明了此点，母公司的一名审计人员如是说:“集团公司中，宝钢股份、

　宝钢发展等子公司也起到了关键的信息共享作用。即使一些子公司间没有直接联系， 这些公司也能够作为中间人来建立一种间接联系„„”。不难看出，宝钢集团母子 公司关系网络中，宝钢股份发挥了一个信息枢纽的作用，使没有直接联系的子公司 也能勺_换信息，弥补了网络中原本存在的“漏洞”，也就是 Burt(1992)所言及的结构洞。调研发现，宝钢集团母子公司关系网络中存在很多结构洞。如果以结构洞的 占据者为单位来计算结构洞的个数，除却母公司外，宝钢股份所拥有的结构洞最多。宝钢股份与网络中的各子公司都有联系，多数情况下都是起桥梁作用，即多数结构 洞都是共益性的。共益性结构洞多形成于具有共同利益、合作关系的利益相关者之 间。

　在搜集管理审计信息时，宝钢股份提供的信息量最大且最相关。并且，母公司获取其他子公司的信息时，部分信息也是通过宝钢股份的桥梁作用得到的。丰富的共益性结构洞有利于宝钢集团中各点信息的流动，不仅能使母公司顺利获得管理审计信息，而且能够让子公司通过共益性结构洞获得母公司的治理、管理理念和其他子公司的经济行为信息，从而更有利于提供对审计决策有用的信息。由此得到命题 2a: 命题 2a:外部环境条件一定下，母子公司关系网络内，共益性结构洞有利于管理 审计信息的获取。

　由于母子公司关系网络特殊的联结方式以及子公司之间沟通渠道天然的畅通性， 之很多子公司设立的初衷就是为集团内其他子公司进行服务(王世权等，2012)。所 以，子公司与母公司及子公司之间的关系相较其他网络型组织，具有更强的关系强 度，使得母子公司关系网络效应得以发挥。然而，从相勺_依赖程度来看，母公司与子公司、子公司之间并不总是对等依赖的，有些子公司由于本身缺乏资源与能力， 对母公司或其他子公司依赖较大，在母子公司关系网络内处于相对弱势地位，也即 母子公司关系网络内存在依赖非对称性。依赖非对称性反映了母子公司或子公司之 间关系安排中的控制性权力分布的差异程度。当一方关系卞体对其合作伙伴的依赖 程度高于对方对本方依赖程度时，其在关系安排中必然处于弱势地位，且双方权力 距离越大，这种不利地位就越是显著 ,甚至强势一方会强制合作伙伴按己方意愿采取相应行为。不仅如此，处于弱势地位的子公司受到依赖非对称性的压力，出于信 号显示动机，为展示其良好的管理效率，会卞动将母公司提供的建议合理转化。宝 钢集团母子公司关系网络内各子公司的行为一定程度上反映了此点。以宝钢股份与

　其它子公司之间的关系为例，从各子公司与宝钢股份的相互依赖度(宝钢股份与某子公司的销售额与采购额比例)来看，相较其他子公司而言，八一钢铁和宁波钢铁对宝钢股份有较高的依赖度(即处于弱势依赖非对称性水平)，且获得的管理效率评价也较高。而就宝钢股份占同类交易额比例来看，此种依赖是依赖非对称的，宝钢股份处于强势方，具体如表 4-3 所示。

　表 4-3 宝钢股份与各关联公司之间的交易关系 ( 单位: 人民币千元)

　 由此得到命题 2b 和 2c: 命题 2b:外部环境条件一定下，母子公司关系网络中，依赖非对称性产生的压力有助于驱动子公司进行管理审计自我整改。

　命题 2c:外部环境条件一定下，母子公司关系网络中，处于弱势依赖非对称性水平的子公司在管理审计实施中得到的管理效率评价较高。

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　母公司对子公司控制层而: : 连锁董事对管理审计的影响

　宝钢集团普遍存在母公司向子公司派遣董事的现象(如宝钢股份等)，这些派遣董事有的未在母公司任职，有的同时在母公司担任董事(或副总经理)职务。后者则是理论上所言及的广义上的连锁董事只不过在集团公司内表现为母子公司间连锁。连锁董事能够为企业发展提供重要的社会资本，具有裙带治理效应 ，对于集团公司而言，不但能提升子公司的绩效，而且对于提升集团公司整体 绩效有所助益。宝钢集团通过董事派遣建立的网络联结中隐含着问责和激励机制等 利益导向，这些因素与所派遣人员的职业生涯息息相关，在客观上激励其努力上作， 特别是对在母公司和子公司同时任职的人员影响更大。与此同时，子公司因派遣董

　事带来的母公司的先进治理理念而更具优势，经营更为规范，管理效率更高。宝钢集团总经理陈德荣同时兼任宝钢股份董事民即发挥到了这一作用。当然，较高的管理效率也可能并非来自于子公司规范经营，而是被派遣董事利用自身社会关系从中斡旋的结果。一个重要表现就是被派董事在母公司具有人际关系优势，在利益驱动下，利用人际关系来刻意提高管理审计效率评价值。由此得到命题 3a: 命题 3a:外部环境条件一定下，母子公司间连锁董事有利于提升子公司管理效率评价。

　连锁董事对管理审计的作用不仅体现在子公司管理效率评价上，对管理审计反馈也具有重要影响。管理审计反馈的重要一环就是各子公司运用审计成果进行自我整改。

　宝钢集团的做法是，在管理审计完成后，对发现的问题会通过问责机制等引导 子公司自我改善。因管理审计能为子公司改进经营管控带来实效，所以各子公司都 非常重视审计整改上作，往往一个审计项日还处在过程阶段，审计问题已进入生产 经营分析会中的整改流程。在运用审计成果进行整改过程中，受访者认为，“子公 司整改的推动主要基于信息平台由子公司管理人员来推动„„”。并且，调研发现， 在母公司派遣董事的推动下，被派遣董事的子公司对管理审计成果的应用大都较为 重视，存在母子公司间连锁董事的更是如此。深究其因，这些董事本身比较了解母 公司的理念，为了获得更多来自母公司的资源及晋升机会，遂成为整改的卞要推动 者，这与关于连锁董事功能的观点较为相似。基于上述认知，可提出命题 3b: 命题 3b:外部环境条件一定下，母子公司间连锁董事有助于驱动子公司运用管理审计成果自我整改。