农业保险对银行放贷决策影响

　农业保险对银行放贷决策的影响

　摘要：农业保险与信贷结合已成为解决农业融资难问题的方法之一。从银行收益最大化角度来看，将农业保险嵌入贷款融资环节，一方面可以降低银行贷前信息搜集成本、贷中贷款使用监督成本和贷后贷款回收成本等；另一方面，农业保险经济补偿功能能够稳定农业经营主体收入，从而降低银行坏账率，提高银行预期收益。研究认为，基于银行收益最大化原则，银行为参加农业保险农户提供贷款的意愿高于未参保农户。

　关键词：放贷决策；交易成本；收益最大化；银保互动

　一、引言

　发展规模化、集约化和现代化农业，推进农业供给侧结构性改革，是我国支持“三农”发展的重大举措，但“融资难”问题一直是阻碍农业发展的绊脚石。为解决这一难题，2014-2019 年的中央一号文件均提出要加大对农业的信贷支持力度，加强涉农信贷与保险的协作配合，提高银行放贷意愿，促进农户的贷款可得性。从贷款需求角度看，由于农业生产弱质性、农业贷款有效抵质押品要求严格、贷款利率高等问题，农户难以通过正规渠道获得必要的贷款支持（林乐芬和法宁，2015；刘金霞和武翠芳，2018；卜振兴和白艳娟，2019），形成了资金需求与信贷规模缺口较大的问题（倪旭等，2018）。在“政银保”背景下，许多学者从理论上指出引入农业保险能够保障农业生产，提高农业生产者还贷的可能性，促进银行放贷的积极性（王勇等，2016；周孟亮和李向伟，2018）。也有研究从区域性微观主体入手，利用农

　户个体基本特征、生产经营特征、农户贷款情况和农业保险购买情况等相关数据进行实证分析，发现参与农业保险的确能提高农户的贷款成功率（任乐等，2017；崔炳钰，2017）。另外从贷款可得性角度来看，交易成本是影响银行放贷决策的重要因素。朱粤伟（2007）认为金融交易成本越高，金融交易效率、质量、达成率越低；陈余玮（2017）认为成本因素显著影响金融机构对农户的贷款供给。张乐柱等（2019）从农户角度分析发现，信息搜寻费用、利息费用、交通成本等因素显著影响农户实际融资渠道，并且由于散户存在严重的信息不对称和适当抵押物缺乏问题，使得正规金融机构对农户放贷的意愿较低。已有研究深入探讨了农业保险在提高农户还款可能性方面的作用，但在银行放贷意愿方面的研究较少，现有研究尚未深入探讨农业保险抵押贷款对银行放贷决策的影响。因此本文从贷款供给端即银行角度出发，将农业保险嵌入贷款环节，分析银行放贷的成本收益变化；提出假设，基于收益最大化原则，银行会更愿意给能为其降低成本或提高收益的农户提供贷款。

　二、农业保险对银行放贷成本的影响

　借款人的信用条件会影响银行放贷决策，农业保险作为增信工具具体从哪些环节会对银行放贷产生影响将是本文讨论的重点。本节从银行放贷三大环节入手，对比保险公司农业保险业务流程，分析农业保险对银行放贷成本的影响。

　（一）贷前管理成本

　在银行贷前管理环节，农业保险的存在可以为银行降低信息搜寻

　成本，提高决策水平。当投保人向保险公司发出投保农业保险的申请后，保险公司会对该投保申请进行审核，核保内容主要包括对投保人、投保标的、投保金额三方面的审核，具体审核内容参照表 1。核保过程中，投保人必须履行如实告知义务，保证所提供信息的真实性，减少因信息不对称造成逆向选择风险。参保户由于已被保险公司甄别，在申请贷款时银行无需再对重复信息进行仔细搜集，可直接要求借款人提供农业保险保单以供其审核，并与保险公司核实。银行不必再委托第三方评估机构调查农户信息，降低银行贷前信息搜寻成本，避免信息不对称。另外，农业保险具有分散风险和经济补偿功能，可保障农业生产，降低参保户的贷款风险。这样一来，银行能够更准确地根据借款人所处的风险环境制定更合理的贷款利率，减少逆向选择问题，提高银行决策效率，降低发生道德风险的可能性。

　（二）贷中管理成本

　在贷中管理期间，农业保险公司与银行共同监督农户的农业生产，可以适度降低银行单方面监督的压力和成本。银行发放贷款后，信贷人员需通过实地考察和电话询问等方式对农户进行监督，了解农户是否按照贷款合同规定的内容使用贷款资金，监督资金是否按照正常渠道流通，督促农户按期还款等，银行需为此付出高昂的监督成本。而保险公司拥有专业的风险管理知识和强大数据支撑，可以监督并帮助农户识别和控制农业风险，督促其采取必要的防灾防损措施，提高农业风险管控能力，降低风险发生的可能性，保障农业正常生产活动，确保借款人的还款能力。有了保险公司的共同监督，银行人员实地考

　察和电话询问的频率可以有所降低，因监督产生的交通费用和通信费用同时减少，有效降低银行的监管压力和监督成本。

　（三）贷后管理成本

　在贷后管理环节，农业保险的赔付可以降低银行产生不良资产的可能性。农业生产经营易受天气等自然因素影响，一旦发生自然灾害将直接影响农户还款能力，增加贷款银行的不良资产，增加银行催缴贷款的成本。农户参保后，农业保险可分散农户生产经营中的潜在风险，保障农业生产，确保农户收益。另外，农户也可将农业保险保单抵（质）押给银行，把保险金请求权转移给银行，如若发生保险责任范围内的自然灾害，保险公司可以直接把保险金付给银行以偿还贷款，既解决了农户缺乏担保抵押品的难题，又能降低银行产生不良资产的可能性。银行在每个贷款环节所付出的成本都会影响其提供贷款的意愿，支付的交易成本越少，银行会更愿意提供贷款。通过上述分析可见，银行给参加农业保险的农户提供贷款在贷前、贷中、贷后三个环节中都能够节省交易成本，因此本文认为，从交易成本角度，相对于未参保农户，银行会更倾向于为参保农户提供贷款。

　三、农业保险对银行收益的影响

　通过上述分析可知，农业保险的加入可以为银行放贷各环节减少交易成本，倘若扣除上文所涉及成本，农业保险的加入是否对银行收益产生影响还尚未明确。本节将从收益角度（扣除上文已知交易成本）出发，在假定条件下利用模型公式做出合理推断。

　（一）理论模型基本假设

　 为了方便研究，本文做出以下基本假定：1.假定所有农户遭受风险损失的概率相同均为 θ（0≤θ≤1），且其因自然灾害导致的农产品收益损失率为 μ（0≤μ≤1）。2.假定农户贷款金额为 D=δE，δ 为贷款金额占农业保险保额 E 的比例，0α 时，农户受损较为严重，此时即便农户还能利用未受损的农产品获得收益，但这部分收益较少，而且为恢复新一轮的农业生产还要支付一大笔费用，因此假定当 μ>α 时，农户违约无法偿还贷款，银行需催债和追收贷款而付出贷款回收成本。对于银行而言，无论能否回收贷款，都要支出贷款审核成本、贷中监督成本和无风险贷款成本。2.银行给参保农户发放贷款后的收益。农户参加农业保险后，如若遭受保险责任范围内的风险损失，保险公司将会把赔偿金直接付给银行，若赔偿金不足以偿还贷款本息，则剩余部分由借款人补齐；若赔偿金支付完贷款本息后还有剩余，则将剩余部分给借款人。当灾害发生时，相对于没有专业风险管控技术的未参保农户，参保农户会因采取了专业的风险管控措施而减少自然灾害对其农产品生产经营造成的损失。因此在风险同质情况下，当未参保农户遭受的风险损失率为 α 时，参保农户遭受的损失水平为 σα（0≤σ≤1），此时银行完全能够收回贷款本息，而当损失进一步扩大时，由于有农业保险的赔付兜底，可以在一定程度上缓解银行回收贷款的压力。

　四、结论

　从银行交易成本角度看。第一，在贷前环节，由于参加农业保险的农户已被保险公司甄别，农户的基本情况、主体资格、信誉情况、财务情况和经营情况等信息，银行只需确认核对即可，可减少贷前信

　息搜寻成本，提高决策效率。第二，在贷中环节，保险公司有严格的防灾防损管理制度，会全面督促参保农户加强风险管控，保障农户农业生产经营活动正常进行，银行可以减少监督检查的次数，节省贷款使用监督成本。第三，在贷后环节，如果农户在贷款期间发生了保险责任范围内的损失，导致农户无法按期还款，保险公司可直接把赔偿金付给银行以偿还贷款，避免产生不良贷款，银行可以降低贷款催缴与回收的成本。从银行收益角度看。当农户生产经营活动一切正常或遭受较小的风险损失时，农户可利用自身农业收益偿还贷款；但在整个贷款期间，相对于普通农户，银行给参保农户提供贷款需付出的交易成本较少、收益更高，银行会更愿意为参保农户提供贷款。当农户的生产经营活动遭受损失较大，以至于无法偿还贷款时，普通农户将受到社会惩罚，银行无法回收贷款，承担坏账损失；对于参保农户，银行可收到保险赔偿金以回收贷款，此时银行放贷的收益远大于为普通农户放贷的收益。总体看来，无论是从成本，还是收益角度，相比于普通农户，银行基于收益最大化原则会更愿意为参加农业保险的农户提供贷款，既可以节约成本、获得更高收益，还能减少由于信息不对称导致的逆向选择和道德风险，降低产生不良资产的可能。对于农户而言，若想获得贷款或提高贷款额度，参加农业保险是一种不错的途径。

　作者:李敏 孙乐 陈盛伟 单位:山东农业大学经济管理学院