吉林省钢铁项目经营分析报告

　 吉林省钢铁项目

　经营分析报告

　规划设计/ / 投资分析/ / 产业运营

　 第一章

　项目总体情况说明

　 一、经营环境分析

　据特钢协会的统计数据显示，我国前 5 家特钢生产企业的特钢产量占比在 35%左右，略高于普钢行业，而日本、欧盟等发达国家该数据在 70%以上。且我国特钢生产技术相对落后，这与我国特钢行业中小企业多，技术研发投入少有关。

　随着我国废钢积蓄量的不断增加，废钢回收利用量逐渐提高，钢铁行业取缔“地条钢”也使废钢资源逐步增加。此外，环境限制不断增强，电力价格不断降低，发展电炉炼钢相对优势将会愈发凸显。

　目前国内特钢的生产大部分采用电炉钢。我国约 70%的特钢及 100%的高合金钢由电弧炉产生。电炉钢的原料一般为 70%的废钢加上 30%的铁水，根据特钢协会统计，目前我国电炉钢生产成本大约有 55%来自于废钢；而基于冶炼的实际要求，很多高碳、高合金钢种必须通过电炉才能冶炼，因此废钢是决定特钢生产成本的主要因素。

　电炉炼钢是依靠电能感应的物理热进行冶炼的，可在炉内熔化大量合金和废钢铁，电炉钢在合金化等方面较转炉炼钢有一定的优越性。但其缺点是冶炼周期长、生产效率低、电价昂贵、成本高和炉容小等。

　 又由于特殊钢产品有合金含量高、多品种、小批量和附加值高等特点，因此早期用电炉冶炼特殊钢达到了扬长避短之目的。

　另外，近些年来，国内特钢处于迅速发展阶段，主要体现在技术装备水平大幅提升，不少特钢厂已达到国际 20 世纪 80 年代后期的技术装备水平；新产品开发受到政府支持和企业重视，已建立起完整的特钢产品体系，部分产品质量达到国际领先水平。但另一方面，从 21世纪国际特钢发展新趋势，即提高特钢产品质量已从洁净钢冶炼转移到对大型夹杂物控制的发展趋势来分析，与国外先进企业的差距进一步增大。

　我国特钢产量占比偏低，但未来消费增长空间较大。日本、德国和美国等制造业发达国家的特钢产量在全球的占比高，一方面来自于发达国家的特钢消费高，另一方面也是粗钢消费减少带来的结果。2019 年我国的粗钢表观消费量有望达到 10 亿吨，同时随着城镇化率的提升和国家步入后工业化阶段，我国的特钢消费量理论上最高可以达到 1.9 亿吨，增长空间高达 300%，增量主要来自于汽车、飞机高铁和高端装备制造业等领域。

　在具体的特钢产品构成方面，我国与国外发达经济体亦有一定的差距。国内特钢企业产品中，合金钢和不锈钢产品比重只有 31%左右，

　 与欧美国家以及日本韩国等国家还有较大的差距。我国主要特钢企业的产品一般分为非合金钢、低合金钢、合金钢和不锈钢，国内高附加值的合金钢，尤其是高合金钢的比例明显低于国外。

　据钢联的统计数据显示，2018 年，我国重点优特钢企业共产钢材1.2 亿吨，比 2017 年同期上升 0.062 亿吨，同比增长 5%。其中非合金钢产量 4647 万吨，同比上升 7%；低合金钢产量 3731 万吨，较上年稍有下降；合金钢产量 3457 万吨，同比增长 11%。

　截至 2017 年，与发达国家相比，国内特钢行业的集中度较低。我国纳入特钢协会统计的 32 家特钢企业产量占特钢总产量的比重在60%～70%，前 5 大特钢企业，宝钢集团有限公司、河北钢铁集团有限公司、江苏沙钢集团有限公司、首钢总公司和武汉钢铁集团公司的特钢产量占比在 35%左右，略高于普钢行业，但日本、欧盟等发达国家该数据在 70%以上。我国特钢企业集中度较低，行业中小企业居多，大型专业化生产企业相对较少。

　二、项目情况说明

　为了积极响应某某循环经济产业园关于促进特钢产业发展的政策要求，xxx（集团）有限公司通过科学调研、合理布局，计划在某某循环经济产业园新建“特钢项目”；预计总用地面积 41587.45 平方米（折合约 62.35亩），其中：净用地面积 41587.45 平方米；项目规划总建筑面积 46162.07

　 平方米，计容建筑面积 46162.07 平方米；根据总体规划设计测算，项目建筑系数 67.26%，建筑容积率 1.11，建设区域绿化覆盖率 6.70%，固定资产投资强度 192.39 万元/亩。

　根据谨慎财务测算，项目总投资 14852.42 万元，其中：固定资产投资11995.52 万元，占项目总投资的 80.76%；流动资金 2856.90 万元，占项目总投资的 19.24%。在固定资产投资中建筑工程投资 3850.26 万元，占项目总投资的 25.92%；设备购置费 4105.39 万元，占项目总投资的 27.64%；其它投资费用 4039.87 万元，占项目总投资的 27.20%。

　项目建成投入正常运营后主要生产特钢产品，根据谨慎财务测算，预期达纲年营业收入 27788.00 万元，总成本费用 21516.77 万元，税金及附加 270.15 万元，利润总额 6271.23 万元，利税总额 7406.38 万元，税后净利润 4703.42 万元，达纲年纳税总额 2702.96 万元；达纲年投资利润率42.22%，投资利税率 49.87%，投资回报率 31.67%，全部投资回收期 4.66年，提供就业职位 606 个，达纲年综合节能量 29.38 吨标准煤/年，项目总节能率 22.24%，具有显著的经济效益、社会效益和节能效益。

　 三、经营结果分析

　据特钢行业分析数据显示，2017 年中国特钢企业生产钢材 1.14 亿吨，同比增长 6.98%，其中特殊钢材 3021 万吨，同比增长 8.5%。特殊钢材中，特殊质量合金钢材产量为 2207 万吨，同比增长 14.9%。2017

　 年，特钢企业生产粗钢 1.27 亿吨，同比增长 9.74%，其中特殊钢 3315万吨，同比增长 5.69%。特殊钢材中，特殊质量合金钢产量为 2494 万吨，同比增长 11.56%。

　以 2017 年 1 月-11 月份为例，特钢协会成员单位累计利润总额为306.0 亿元(2016 年同期为 79.1 亿元)，利润率为 4.84%，吨钢盈利达300 元。净利润为 234.0 亿元(2016 年同期为 58.7 亿元)，同比累积增利 175.3 亿元。30 家协会成员单位中累计亏损企业有 5 家，比 2016 年同期减少 5 家。在 5 家亏损企业中，同比减亏的有 3 家。

　进出口方面，特钢企业出口量持续回落，出口压力加大。以 2017年 1 月-11 月份为例，我国钢材出口 6966 万吨，同比下降 30.8%;出口均价为 711 美元/吨，上涨 43.5%。其中，棒材出口 895 万吨，下降68.9%;出口均价为 525 美元/吨，上涨 59.8%。主要特钢企业棒材、管材、线材出口 161 万吨，同比下降 10.6%;出口均价为 706 美元/吨，上涨 31.7%。2017 年 1 月-11 月份，我国进口钢材 1210 万吨，同比增长0.6%。

　目前，我国轴承钢消费量为 350 万吨。随着机械工业的发展，特别是汽车工业以及航空航天工业、核工业等行业对轴承提出更高的要

　 求，提高钢水洁净度，延长轴承钢接触疲劳寿命，将成为新的发展趋势。在十三五期间，国内轴承钢的需求量将继续增长。

　目前，我国轴承钢消费量为 350 万吨。随着机械工业的发展，特别是汽车工业以及航空航天工业、核工业等行业对轴承提出更高的要求，提高钢水洁净度，延长轴承钢接触疲劳寿命，将成为新的发展趋势。在十三五期间，国内轴承钢的需求量将继续增长。

　对于弹簧钢的话，当前我国合金弹簧钢棒材消费量达 220 万吨以上，其中汽车和铁路两大行业使用合金弹簧钢材占总消费量的 80%以上。同时，适应汽车轻量化需求的高强度、优良的抗弹减性能和抗疲劳性能的汽车悬架用弹簧钢、气门弹簧钢、汽车稳定杆用弹簧钢等产品需求将增加，适应铁路车辆提速、重载需求的高安全性、长寿命、经济性良好的弹簧钢产品需求也将增加。

　此外，我国非调质钢的年消费量为 90 万吨左右，其中汽车行业年用量为 70 万吨，作为资源节约型材料的非调质钢应用前景广阔。目前，我国高精度、表面无缺陷的银亮材产量较少，仅占优质钢棒材的 2%左右，其中又以冷拔材为主，精密银亮材很少。未来，机械行业的技术进步还将推动具有良好机械性能的特殊钢银亮材市场需求量的增长。

　 且十九大上已明确了我国在新时代中国特色社会主义的发展方针，为特钢行业今后的发展指明了方向，提供了行动指南，创造了新的机遇，这是特钢行业发展的“纲”。同时，特钢行业还要将《中国制造2025》《钢铁工业调整升级“十三五”规划(2016-2020 年)》作为特钢行业实施制造强国战略的行动规划，抓住“一带一路”为我国特钢参与国际市场发展建设带来战略机遇。

　在随着特钢行业实现转型发展，特钢行业还在逐步完善中国特钢价格指数体系建设、提高国际化经营水平、推动行业企业重组、鼓励特钢企业走“专精特新”的发展道路、构建和培育配套产业链、推动建立特钢行业信用长效机制等方面将持续发力。

　1、本期工程项目符合国家产业发展政策和规划要求，符合某某循环经济产业园行业布局和结构调整政策；项目的建设对促进某某循环经济产业园产业结构、技术结构、组织结构、产品结构的调整优化有着积极的推动意义。

　2、项目拟建设在某某循环经济产业园内，工程选址符合某某循环经济产业园土地利用总体规划，保证项目用地要求，而且项目建设区域交通运输便利，可利用现有公用工程设施，水、电、气等能源供应有保障。

　3、根据谨慎财务测算，本期工程项目达纲年投资利润率 42.22%，投资利税率 49.87%，全部投资回报率 31.67%，全部投资回收期 4.66 年，固定

　 资产投资回收期 4.66 年，因此，本期工程项目经营非常安全，说明项目具有较强的盈利能力和抗风险能力。

　4、本期工程项目利用现有土地，计划总建筑面积 46162.07 平方米（计容建筑面积 46162.07 平方米）；购置先进的技术装备共计 144 台（套），项目建设规模合理、经济技术实施方案可行。

　5、本期工程项目总投资 14852.42 万元，其中：固定资产投资11995.52 万元，流动资金 2856.90 万元；经测算分析，项目建成投产后达纲年营业收入 27788.00 万元，总成本费用 21516.77 万元，年利税总额7406.38 万元，其中：税后净利润 4703.42 万元；纳税总额 2702.96 万元，其中：增值税 865.00 万元，税金及附加 270.15 万元，年缴纳企业所得税1567.81 万元；年利润总额 6271.23 万元，全部投资回收期 4.66 年，固定资产投资回收期 4.66 年，本期工程项目可以取得较好的经济效益。

　6、坚持整体推进与重点突破相结合。整体把握工业转型升级大局，统筹协调传统产业与战略新兴产业齐头并进、综合发展。从龙头企业、重要环节进行突破，树立传统产业转型升级应用示范标杆，激发转型升级动力，促进全市传统产业优势互补、错位发展。当今世界，新发现、新技术、新产品、新材料更新换代周期越来越短，科技创新成果层出不穷，社会经济发展的需求动力远远超出预测，人类创新潜能也远远超出想象，信息技术、生物技术、新能源技术、新材料技术等交叉融合正在引发新一轮科技革命，基于信息物理系统的智能装备、智能工厂等智能制造正在引领制造方式变

　 革。这将给“十三五”时期的中国带来新的机遇，为我国在较短时间内走完发达国家上百年走过的工业化道路创造了条件。

　 第二章

　经济效益分析

　 一、投资情况说明

　截至目前，项目实际完成投资 11830.16 万元，占计划投资的 79.65%。其中：完成固定资产投资 7588.67 万元，占总投资的 64.15%；完成流动资金投资 4241.49，占总投资的 35.85%。

　二、经济评价财务测算

　（一）营业收入估算

　根据初步统计测算，该项目实际实现营业收入 20438.69 万元，同比增长 19.64%（3355.19 万元）。其中，主营业务收入为 17068.72 万元，占营业总收入的 83.51%。

　（二）利润及利润分配

　根据初步统计测算，该项目实际实现利润总额 5494.63 万元，较去年同期相比增长 496.99 万元，增长率 9.94%；实现净利润 4120.97 万元，较去年同期相比增长 783.88 万元，增长率 23.49%。

　 节项目建设进度一览表

　序号 项目 单位 指标 1

　完成投资

　万元

　11830.16

　1.1

　——完成比例

　 79.65%

　2

　完成固定资产投资

　万元

　7588.67

　 2.1

　——完成比例

　 64.15%

　3

　完成流动资金投资

　万元

　4241.49

　3.1

　——完成比例

　 35.85%

　 三、项目盈利能力分析

　按照相关计算准则，该项目主要盈利分析指标如下：

　1、投资利润率：46.45%。

　2、财务内部收益率：28.13%。

　3、投资回报率：34.83%。

　 第三章

　经营分析

　 一、运营情况说明

　截至目前，该项目（公司）总资产规模达到 34526.95 万元，其中流动资产总额 13298.48 万元，占资产总额的 38.52%，资产负债率 37.93%，运营情况良好。

　在良好的产业政策引导下，美国与日本钢铁行业实现了从“量的提升”到“质的转变”这一发展历程：第一阶段，普钢依托工业化和城市化进程而快速发展，特钢依托于普钢逐渐发展；第二阶段，经济疲弱，需求下滑，制造业向高附加值产品转型，普钢步入成熟阶段，而特钢进入迅速发展期。目前我国经济运行情况和钢铁行业的发展与70 年代美日两国有类似之处，因此以美日经验为鉴来探讨我国钢铁行业未来发展趋势具有重要参考价值。

　首先，为什么选择美国和日本？在 1973 年粗钢产量见顶时，美国和日本分别为世界第一和第二大经济体，而 2014 年我国粗钢产量达到峰值时，我国也是世界第二大经济体；1973 年前，美国和日本均经历了较长时间的经济繁荣期和工业增长期，这与我国在 20 世纪末至 21世纪初经济高速增长情况类似；伴随着经济增长，城市化率也迅速提升。

　 第一阶段，工业化和城市化进程持续推进带动普钢快速发展。在20 世纪 70 年代前，两国均经历了经济的高速发展期，城市化率迅速提高，工业发展和城市基础设施建设都需要普钢作为原材料支撑，因此普钢产量随工业化和城市化进程而迅速扩张。其中日本凭借先进的技术和管理优势，其钢铁产量从二战结束时的 55.7 万吨跃增至 1973 年最高峰时的 1.19 亿吨，在规模上长期位居世界第二，同期日本也成为世界第二大经济体，1973 年日本城市化率也达到 74.22%。

　第二阶段，经济衰退，需求见顶，普钢渐入成熟期。1973 年爆发的第一次石油危机给过度依赖石油进口的美国和日本经济带来重创。1974 年美国和日本的 GDP 增长率分别仅为-1.75%和-3.25%，美国和日本的工业生产也受到了巨大冲击；同时，美国和日本的城市化进程也出现停滞，整个 70 年代两国城市化率都在 75%左右徘徊不前。因此，工业发展和城市基础设施建设的衰退导致两国钢铁产量均在 1973 年见顶，普钢发展逐渐进入到成熟期。

　第三阶段，普钢发展见顶后特钢产量。占比迅速提升。在普钢迎来发展的峰值后，美国和日本的粗钢产量均出现了不同程度的下滑，而两国特钢产量占钢材总产量比重却整体呈加速增长趋势，特钢迎来快速发展期。以日本为例，1973~1983 的十年间，日本粗钢产量下滑约

　 18.6%，而特钢产量则大幅增长 41.46%，特钢产量占比从 7.96%增至13.82%。

　1973 年美国和日本粗钢产量见顶之后，美国和日本的制造业就业人数整体呈下滑趋势，1973~2003 年的 30 年间，美国和日本两国制造业就业人数分别减少 22.71%和 31.19%，而同期两国制造业产值却分别增长 80.81%和 161.54%，制造业人均产值分别大幅增长 133.92%和281.60%。美国和日本制造业产出和效率持续增长，主要原因在于科技进步和雇员素质提升导致的制造业劳动生产率的增长以及制造业整体向高附加值产品结构转型。美国制造业在高附加值和高技术密集的化工、宇航、军工、机械、医疗和半导体领域占据着全球领导者的地位，而日本制造业则在汽车、精密机械、电子元器件等领域首屈一指。

　我国宏观经济增速下行，基建房地产投资放缓。近几年来，受国际经济形势总体复苏较慢、国内经济增速换挡、结构调整阵痛、新旧动能转换衔接不畅的深层次矛盾相互交织的影响，我国宏观经济下行压力仍然较大。受此影响，我国房地产市场仍处于调整期，固定资产投资增速高位回落。根据数据，全社会固定资产投资额增长率由 2011年的 23.76%快速下滑至 2016 年的 6.14%，房地产企业开发完成投资额增长率从 2010 年高峰时的 33.16%回落至 2016 年的 6.88%。

　 普钢下游需求相对疲弱，粗钢产量和表观消费量见顶。基建和房地产需求在普钢下游需求中占比达 55%，基建和房地产投资放缓导致普钢下游需求相对疲弱。粗钢产量和表观消费量增长率自 2009 年以来震荡下行，绝对值分别于 2014 年和 2013 年达到阶段性高点。2016 年我国粗钢产量和表观消费量分别微增 0.57%和 1.29%，初步扭转了下滑态势，但是否是阶段性拐点仍有待确认。

　我国钢铁行业粗钢产能仍然严重过剩。根据数据，2009~2014 年，我国粗钢年度新增生产能力增速仍波动上升，2014 年累计新增生产能力达到 4015 万吨，创历史新高。全国粗钢产能利用率也从 2010 年前的 80%左右下滑至 2015 年的 67%。

　2015 年我国钢铁行业出现巨额亏损。受宏观经济及需求疲弱影响，叠加钢材价格下行，2015 年我国钢铁行业出现巨额亏损。根据数据，2015 年中钢协会员钢铁企业实现销售收入 2.89 万亿元，同比减少19.05%；实现利润总额为-645.34 亿元，而 2014 年钢铁行业则实现利润总额 304.44 亿元。

　目前我国特钢产量占钢材总产量比例较低。根据数据，2016 年我国特殊钢产量约 3725.51 万吨，仅占我国 2016 年粗钢总产量的 4.61%；根据统计数据，2016 年日本特殊钢产量达 2403.40 万吨，占同期日本

　 粗钢产量的 22.94%，是我国特钢占比的近 5 倍。根据 2012 年科技部编制的《高品质特殊钢科技发展“十二五”专项规划》显示，工业发达国家的特殊钢产量占粗钢总产量的比例普遍较高，2011 达年美国和韩国已达 10%左右，法国和德国达 15~22%，瑞典则高达 45%左右。

　二、项目运 营组织结构

　（一）完善企业管理制度的意义

　1、综合判断，“十三五”时期，我国中小企业发展仍处于大有可为的重要战略机遇期。要准确把握国内外发展形势，利用好国际国内两个市场、两种资源，抓住发展机遇，转变发展方式，提高发展质量，依靠创业创新开辟发展新路径，赢得发展主动权，实现发展新突破。中小企业发展，既是改革开放的重要成果，也是改革开放的重要力量。量大面广、机制灵活的中小企业参与竞争，形成了充满活力的市场环境，为充分发挥市场在配置资源中的基础性作用创造了条件。中小企业贴近市场，活跃在市场竞争最激烈的领域，与市场有着本质的联系，是构建市场经济体制的微观基础，它的发展为社会主义市场经济创造了多元竞争、充满活力的环境。实践证明，中小企业发展好的地区，往往也是人民生活较为富裕的地区，也是率先实现小康的地区。发展中小企业，使广大人民群众从发展中得到实惠，过上更加富裕的生活，有利于促进社会的和谐安定。

　 2、提振民营经济、激发民间投资已被列入重要清单。民营经济是经济和社会发展的重要组成部分，在壮大区域经济、安排劳动就业、增加城乡居民收入、维护社会和谐稳定以及全面建成小康社会进程中起着不可替代的作用，如何做大做强民营经济，已成为当前的一项重要课题。中共中央、国务院发布《关于深化投融资体制改革的意见》，提出建立完善企业自主决策、融资渠道畅通，职能转变到位、政府行为规范，宏观调控有效、法治保障健全的新型投融资体制。改善企业投资管理，充分激发社会投资动力和活力，完善政府投资体制，发挥好政府投资的引导和带动作用，创新融资机制，畅通投资项目融资渠道。民营企业贴近市场、嗅觉敏锐、机制灵活，在推进企业技术创新能力建设方面起到重要作用。认定国家技术创新示范企业和培育工业设计企业，有助于企业技术创新能力进一步升级。同时，大量民营企业走在科技、产业、时尚的最前沿，能够综合运用科技成果和工学、美学、心理学、经济学等知识，对工业产品的功能、结构、形态及包装等进行整合优化创新，服务于工业设计，丰富产品品种、提升产品附加值，进而创造出新技术、新模式、新业态。

　（二）法人治理结构

　xxx（集团）有限公司按照现代企业制度的要求进行组织和运行，建立有股东大会、董事会、监事会、总经理及高层管理人员分级权限决策的治理结构；股东大会拥有对公司资产的最终所有权并根据股权比例行使相应股东权；由股东大会选举的董事组成公司董事会作为决策机构对股东大会

　 负责并行使相应权限的经营决策权；由股东大会选举产生的监事和职工代表监事组成的监事会行使监督权，维护股东利益，对股东大会负责；由董事会聘请的公司总经理及高级管理人员根据董事会决策进行企业的日常经营管理指挥活动，保持企业的市场竞争力和经营效率。

　xxx（集团）有限公司组织经营机构的设置按照“精简、高效”的原则，而且业务开展、专业技术培训、经营管理活动必须服从公司统一管理；为保证各部门及全体员工之间的协调配合，以完成企业生产经营目标，按照《中华人民共和国公司法》的规定并结合企业实际情况对企业的组织机构进行设置。

　（三）公司管理体制

　xxx（集团）有限公司的机构设置按现代化企业制度设置管理体制，根据生产经营管理工作的实际需要，本着“力求精简、实行全员聘用制，管理机构精简，适用和提高效益”的原则确定。本期工程项目按车间及现代企业体制运作，实行生产管理现代化。实行生产管理现代化基础是技术装备水平先进、工人技术水平优良，在此基础上精简机构，建立一套科学管理机构和管理体制，减少管理人员，人员编制根据生产设备的需要进行配置。生产设备、辅助生产设施、公用工程设施由生产车间统一管理。生产车间对主要生产设备的正常运行、安全、产品质量负责。

　xxx（集团）有限公司实行董事会领导下的总经理负责制，各部门按其规定的职能范围，履行各自的管理服务职能，而且直接对总经理负责；公

　 司建立完善的营销、供应、生产和品质管理体系，确立各部门相应的经济责任目标，加强产品质量和定额目标管理，确保公司生产经营正常、有效、稳定、安全、持续运行，有力促进企业的高效、健康、快速发展。

　 第四章

　风险因素分析及规避措施

　 一、社会影响评价范围及内容的界定

　该项目社会影响评价范围是以某某循环经济产业园项目建设地为重点，分析“特钢项目”对节约能源、减少排放、当地社会就业、居民收入、生活水平、不同群体、文教卫生、弱势群体、社会服务容量等方面的影响。

　二、社会影响因素分析

　（一）项目实施对当地居民收入的影响

　项目建设区域为某某循环经济产业园项目建设地，无特殊环境功能区，也不属于农业生产种植区，在该区域实施项目建设，不仅不会影响当地农民正常种植生产，还能够充分利用当地剩余的丰富劳动力资源，项目实施后能够提供就业机会，吸收当地居民参与第二产业，带动和发展第三产业，在一定程度上缓解当地居民的就业问题，因此，可以改变当地农民仅靠种植获得收入的状况，因此，可以明显地提高当地居民的收入。

　（二）对所在地区文化、教育、卫生的影响

　文教卫生是提高人口素质的摇篮，是保护人类健康的基石；本期工程项目的技术含量、管理水平要求较高，需要引进培养一部分文化、技术素质高的人才和有熟练技能、身体健康的一大批从业人员，也就是说要强化文化教育、卫生事业是工业经济发展基础的意识，促进当地政府在发展公共社会事业方面做出部署，如进一步加强幼儿教育、义务教育、职业技术

　 教育等；同时项目获益后又以缴纳税金来回报社会，从而为进一步发展当地的文化、教育、卫生事业打下坚实的经济基础。

　（三）对当地基础设施、社会服务容量和城市化进程 等的影响

　本期工程项目的建成，将完善区域间路网结构和功能，提升某某循环经济产业园项目建设地的整体形象，明显改善当地的交通条件和出行环境，直接服务于某某循环经济产业园项目建设地的规划开发，促进项目区域的城镇化进程。

　三、社会影响效果分析

　（一）主要社会影响效果分析

　本期工程项目建设有利于繁荣地方经济，取得较好的社会经济效益；项目建成后，可以极大地改善某某循环经济产业园项目建设地的环境状况，进一步改善眉山市的投资环境，加快附近区域的建设与开发，引导该区域特钢产业结构和产业布局的调整，促进城乡贸易的流通，带动商业、建筑业、运输业、加工业及文化教育产业等迅速发展，从而促进项目影响区域的经济繁荣。

　（二）对土地利用效果分析

　1、本期工程项目拟总用地面积 41587.45 平方米（折合约 62.35 亩），项目的实施将会进一步减少土地可用量；此外，近年来，城市化、工业化的加速发展对建设用地的需求不断扩张，而建设用地需求的扩张又导致占用耕地面积的不断扩大。

　 （三）对环境污染影响分析

　1、项目施工活动对自然环境会造成污染性破坏，必然对生态环境产生一定的影响，项目建设因大量的开挖取土破坏土体的原有自然结构，土壤水循环被破坏，相应的生物链随之改变，改变了动植物的生存环境，影响其生长活动规律，对生态系统的漫延造成障碍。

　2、要基本实现经济建设、政治建设、文化建设、社会建设、生态文明建设“五位一体”总体布局，实现生产发展、生活富裕、生态良好。要促进现代化建设各方面相协调，如生产力与生产关系相协调，经济基础与上层建筑相协调等。人民群众在享有丰富的物质和文化产品的同时，生产和生活方式更加高效、低耗、可持续，使得天更蓝、水更清、山更绿、空气更清新。

　3、未来五年，是落实制造强国战略的关键时期，是实现工业绿色发展的攻坚阶段。资源与环境问题是人类面临的共同挑战，推动绿色增长、实施绿色新政是全球主要经济体的共同选择，资源能源利用效率也成为衡量国家制造业竞争力的重要因素，推进绿色发展是提升国际竞争力的必然途径。我国工业总体上尚未摆脱高投入、高消耗、高排放的发展方式，资源能源消耗量大，生态环境问题比较突出，形势依然十分严峻，迫切需要加快构建科技含量高、资源消耗低、环境污染少的绿色制造体系。加快推进工业绿色发展，也是推进供给侧结构性改革、促进工业稳增长调结构的重

　 要举措，有利于推进节能降耗、实现降本增效，有利于增加绿色产品和服务有效供给、补齐绿色发展短板。

　（四）市场分析预测

　据特钢协会的统计数据显示，我国前 5 家特钢生产企业的特钢产量占比在 35%左右，略高于普钢行业，而日本、欧盟等发达国家该数据在 70%以上。且我国特钢生产技术相对落后，这与我国特钢行业中小企业多，技术研发投入少有关。

　随着我国废钢积蓄量的不断增加，废钢回收利用量逐渐提高，钢铁行业取缔“地条钢”也使废钢资源逐步增加。此外，环境限制不断增强，电力价格不断降低，发展电炉炼钢相对优势将会愈发凸显。

　目前国内特钢的生产大部分采用电炉钢。我国约 70%的特钢及 100%的高合金钢由电弧炉产生。电炉钢的原料一般为 70%的废钢加上 30%的铁水，根据特钢协会统计，目前我国电炉钢生产成本大约有 55%来自于废钢；而基于冶炼的实际要求，很多高碳、高合金钢种必须通过电炉才能冶炼，因此废钢是决定特钢生产成本的主要因素。

　电炉炼钢是依靠电能感应的物理热进行冶炼的，可在炉内熔化大量合金和废钢铁，电炉钢在合金化等方面较转炉炼钢有一定的优越性。但其缺点是冶炼周期长、生产效率低、电价昂贵、成本高和炉容小等。

　 又由于特殊钢产品有合金含量高、多品种、小批量和附加值高等特点，因此早期用电炉冶炼特殊钢达到了扬长避短之目的。

　另外，近些年来，国内特钢处于迅速发展阶段，主要体现在技术装备水平大幅提升，不少特钢厂已达到国际 20 世纪 80 年代后期的技术装备水平；新产品开发受到政府支持和企业重视，已建立起完整的特钢产品体系，部分产品质量达到国际领先水平。但另一方面，从 21世纪国际特钢发展新趋势，即提高特钢产品质量已从洁净钢冶炼转移到对大型夹杂物控制的发展趋势来分析，与国外先进企业的差距进一步增大。

　我国特钢产量占比偏低，但未来消费增长空间较大。日本、德国和美国等制造业发达国家的特钢产量在全球的占比高，一方面来自于发达国家的特钢消费高，另一方面也是粗钢消费减少带来的结果。2019 年我国的粗钢表观消费量有望达到 10 亿吨，同时随着城镇化率的提升和国家步入后工业化阶段，我国的特钢消费量理论上最高可以达到 1.9 亿吨，增长空间高达 300%，增量主要来自于汽车、飞机高铁和高端装备制造业等领域。

　在具体的特钢产品构成方面，我国与国外发达经济体亦有一定的差距。国内特钢企业产品中，合金钢和不锈钢产品比重只有 31%左右，

　 与欧美国家以及日本韩国等国家还有较大的差距。我国主要特钢企业的产品一般分为非合金钢、低合金钢、合金钢和不锈钢，国内高附加值的合金钢，尤其是高合金钢的比例明显低于国外。

　据钢联的统计数据显示，2018 年，我国重点优特钢企业共产钢材1.2 亿吨，比 2017 年同期上升 0.062 亿吨，同比增长 5%。其中非合金钢产量 4647 万吨，同比上升 7%；低合金钢产量 3731 万吨，较上年稍有下降；合金钢产量 3457 万吨，同比增长 11%。

　截至 2017 年，与发达国家相比，国内特钢行业的集中度较低。我国纳入特钢协会统计的 32 家特钢企业产量占特钢总产量的比重在60%～70%，前 5 大特钢企业，宝钢集团有限公司、河北钢铁集团有限公司、江苏沙钢集团有限公司、首钢总公司和武汉钢铁集团公司的特钢产量占比在 35%左右，略高于普钢行业，但日本、欧盟等发达国家该数据在 70%以上。我国特钢企业集中度较低，行业中小企业居多，大型专业化生产企业相对较少。

　 第五章

　综合评价

　 1、上半年，全国规模以上工业增加值同比实际增长 6.7%，增速比一季度回落 0.1 个百分点。分经济类型看，国有控股企业增加值同比增长 7.6%，集体企业下降 1.9%，股份制企业增长 6.7%，外商及港澳台商投资企业增长6.2%。分三大门类看，采矿业增加值同比增长 1.6%，制造业增长 6.9%，电力、热力、燃气及水生产和供应业增长 10.5%。高技术产业和装备制造业增加值同比分别增长 11.6%和 9.2%，分别快于规模以上工业 4.9 和 2.5 个百分点。6 月份，规模以上工业增加值同比增长 6.0%。1-5 月份，全国规模以上工业企业实现利润总额 27298 亿元，同比增长 16.5%；规模以上工业企业主营业务收入利润率为 6.36%，比上年同期提高 0.35 个百分点。如果说此前数十年我们目睹的是“中国制造”不断替代外国制成品，那么，在当前和未来数十年，我们见证越来越多的中国国产初级产品被进口品替代。实际上，在新世纪里，中国这个世界第一大煤炭生产国已经转为煤炭净进口国，煤炭进口量高峰时期逾 3 亿吨，占全球煤炭国际贸易总量 1/3；而我们的原油生产量也在消费量持续增长的同时出现了多年来的首次下降；……毫无疑问，在这一进程中，我们的初级产品部门需要承受一定时期的调整阵痛，但在就业形势较好时主动调整比日后被动调整要好得多。

　2、该项目适应国内和国际特钢行业总体发展趋势，是国家支持和鼓励发展的产业，特钢市场前景良好。

　 3、该项目投资效益是显著的；通过财务分析得出，项目将产生较好的经济效益，并具有一定的抗风险能力，从投资经济角度来评价，本期工程项目具备经济合理性，而且具有较好的投资价值；通过经济效益分析认定，达纲年投资利润率 42.22%，投资利税率 49.87%，全部投资回报率 31.67%，全部投资回收期 4.66 年，表明本期工程项目利润空间较大，具有较好的盈利能力、较强的清偿能力和抗风险能力。

　3、undefined

　综上所述，该项目经营状况良好。在某某循环经济产业园建设特钢项目，其建设选址合理，自然条件良好，综合优势突出，功能分区明确，投资规模适度，符合某某循环经济产业园及某某循环经济产业园“十三五”特钢产业发展规划，切合某某循环经济产业园经济发展的实际需求，是一项经济效益明显、社会效益良好、环境保护效益突出的开发建设项目。本期工程项目的实施，对于增加国家财政收入，加快某某循环经济产业园全面建设小康社会步伐具有重要意义。

　 第六章

　项目规划数据分析表

　 固定 资产投资估算表

　序号

　项目

　单位

　建筑工程费

　设备购置及安装费

　其它费用

　合计

　占总投资比例

　1

　项目建设投资

　万元

　3850.26

　4105.39

　192.39

　11995.52

　 1.1

　工程费用

　万元

　3850.26

　4105.39

　 19215.02

　 1.1.1

　建筑工程费用

　万元

　3850.26

　3850.26

　25.92%

　1.1.2

　设备购置及安装费

　万元

　 4105.39

　 4105.39

　27.64%

　1.2

　工程建设其他费用

　万元

　4039.87

　4039.87

　27.20%

　1.2.1

　无形资产

　万元

　1624.20

　1624.20

　 1.3

　预备费

　万元

　2415.67

　2415.67

　 1.3.1

　基本预备费

　万元

　1418.79

　1418.79

　 1.3.2

　涨价预备费

　万元

　996.88

　996.88

　 2

　建设期利息

　万元

　 3

　固定资产投资现值

　万元

　11995.52

　11995.52

　 流动资金投资估算表

　序号

　项目

　单位

　达产年指标

　第一年

　第二年

　第三年

　第四年

　第五年

　1

　流动资产

　万元

　19215.02

　10768.72

　17561.80

　19215.02

　19215.02

　19215.02

　1.1

　应收账款

　万元

　5764.51

　3170.48

　4611.60

　5764.51

　5764.51

　5764.51

　1.2

　存货

　万元

　8646.76

　4755.72

　6917.41

　8646.76

　8646.76

　8646.76

　1.2.1

　原辅材料

　万元

　2594.03

　1426.72

　2075.22

　2594.03

　2594.03

　2594.03

　1.2.2

　燃料动力

　万元

　129.70

　71.34

　103.76

　129.70

　129.70

　129.70

　1.2.3

　在产品

　万元

　3977.51

　2187.63

　3182.01

　3977.51

　3977.51

　3977.51

　 1.2.4

　产成品

　万元

　1945.52

　1070.04

　1556.42

　1945.52

　1945.52

　1945.52

　1.3

　现金

　万元

　4803.76

　2642.07

　3843.00

　4803.76

　4803.76

　4803.76

　2

　流动负债

　万元

　16358.12

　8996.97

　13086.50

　16358.12

　16358.12

　16358.12

　2.1

　应付账款

　万元

　16358.12

　8996.97

　13086.50

　16358.12

　16358.12

　16358.12

　3

　流动资金

　万元

　2856.90

　1571.30

　2285.52

　2856.90

　2856.90

　2856.90

　4

　铺底流动资金

　万元

　952.29

　523.76

　761.84

　952.29

　952.29

　952.29

　总投资构成估算表

　序号 项目 单位 指标 占建设投资比例 占固定投资比例 占总投资比例 1

　项目总投资

　万元

　14852.42

　123.82%

　123.82%

　100.00%

　2

　项目建设投资

　万元

　11995.52

　100.00%

　100.00%

　80.76%

　2.1

　工程费用

　万元

　7955.65

　66.32%

　66.32%

　53.56%

　2.1.1

　建筑工程费

　万元

　3850.26

　32.10%

　32.10%

　25.92%

　2.1.2

　设备购置及安装费

　万元

　4105.39

　34.22%

　34.22%

　27.64%

　2.2

　工程建设其他费用

　万元

　1624.20

　13.54%

　13.54%

　10.94%

　2.2.1

　无形资产

　万元

　1624.20

　13.54%

　13.54%

　10.94%

　2.3

　预备费

　万元

　2415.67

　20.14%

　20.14%

　16.26%

　2.3.1

　基本预备费

　万元

　1418.79

　11.83%

　11.83%

　9.55%

　2.3.2

　涨价预备费

　万元

　996.88

　8.31%

　8.31%

　6.71%

　3

　建设期利息

　万元

　4

　固定资产投资现值

　万元

　11995.52

　100.00%

　100.00%

　80.76%

　5

　建设期间费用

　万元

　6

　流动资金

　万元

　2856.90

　23.82%

　23.82%

　19.24%

　7

　铺底流动资金

　万元

　952.30

　7.94%

　7.94%

　6.41%

　 营业收入税金及附加和增值税估算表

　序号 项目 单位 第一年 第二年 第三年 第四年 第五年 1

　营业收入

　万元

　15283.40

　22230.40

　27788.00

　27788.00

　27788.00

　1.1

　特钢

　万元

　15283.40

　22230.40

　27788.00

　27788.00

　27788.00

　2

　现价增加值

　万元

　4890.69

　7113.73

　8892.16

　8892.16

　8892.16

　3

　增值税

　万元

　475.75

　692.00

　865.00

　865.00

　865.00

　3.1

　销项税额

　万元

　4446.08

　4446.08

　4446.08

　4446.08

　4446.08

　3.2

　进项税额

　万元

　1969.59

　2864.86

　3581.08

　3581.08

　3581.08

　4

　城市维护建设税

　万元

　33.30

　48.44

　60.55

　60.55

　60.55

　5

　教育费附加

　万元

　14.27

　20.76

　25.95

　25.95

　25.95

　6

　地方教育费附加

　万元

　9.52

　13.84

　17.30

　17.30

　17.30

　9

　土地使用税

　万元

　166.35

　166.35

　166.35

　166.35

　166.35

　10

　税金及附加

　万元

　223.44

　249.39

　270.15

　270.15

　270.15

　总成本费用估算一览表

　序号 项目 单位 达产年指标 第一年 第二年 第三年 第四年 第五年 1

　外购原材料费

　万元

　13996.92

　7698.31

　11197.54

　13996.92

　13996.92

　13996.92

　2

　外购燃料动力费

　万元

　1138.70

　626.29

　910.96

　1138.70

　1138.70

　1138.70

　3

　工资及福利费

　万元

　3324.69

　3324.69

　3324.69

　3324.69

　3324.69

　3324.69

　4

　修理费

　万元

　44.76

　24.62

　35.81

　44.76

　44.76

　44.76

　5

　其它成本费用

　万元

　2598.13

　1428.97

　2078.50

　2598.13

　2598.13

　2598.13

　5.1

　其他制造费用

　万元

　1132.65

　622.96

　906.12

　1132.65

　1132.65

　1132.65

　5.2

　其他管理费用

　万元

　354.95

　195.22

　283.96

　354.95

　354.95

　354.95

　5.3

　其他销售费用

　万元

　1079.56

　593.76

　863.65

　1079.56

　1079.56

　1079.56

　6

　经营成本

　万元

　21103.20

　11606.76

　16882.56

　21103.20

　21103.20

　21103.20

　7

　折旧费

　万元

　372.96

　372.96

　372.96

　372.96

　372.96

　372.96

　 8

　摊销费

　万元

　40.61

　40.61

　40.61

　40.61

　40.61

　40.61

　9

　利息支出

　万元

　-

　-

　-

　-

　-

　-

　10

　总成本费用

　万元

　21516.77

　13516.44

　17961.07

　21516.77

　21516.77

　21516.77

　10.1

　可变成本

　万元

　17778.51

　9778.18

　14222.81

　17778.51

　17778.51

　17778.51

　10.2

　固定成本

　万元

　3738.26

　3738.26

　3738.26

　3738.26

　3738.26

　3738.26

　11

　盈亏平衡点

　 40.00%

　40.00%

　利润及利润分配表

　序号 项目 单位 指标 1

　营业收入

　万元

　27788.00

　2

　增值税

　万元

　865.00

　3

　税金及附加

　万元

　270.15

　4

　总成本费用

　万元

　21516.77

　5

　利润总额

　万元

　6271.23

　6

　企业所得税

　万元

　1567.81

　7

　净利润

　万元

　4703.42

　8

　纳税总额

　万元

　2702.96

　9

　利税总额

　万元

　7406.38

　10

　投资利润率

　 42.22%

　11

　投资利税率

　 49.87%

　12

　投资回报率

　 31.67%